BSC Radar | 10.11 – 14.11: Cập nhật các chính sách thuế quan mới sau khi thuế đối ứng có hiệu lực (2)

TTCK THẾ GIỚI
Nỗi lo bong bóng AI bao trùm thị trường chứng khoán
Các tổ chức lớn như Goldman Sachs, IMF và BOE phát đi những lo ngại bong bóng mới trong lĩnh vực AI và nguy cơ lây lan rủi ro toàn cầu. Cùng với mối lo chung về chính phủ đóng cửa và thiếu các dữ liệu kinh tế, ngành công nghệ Hoa Kỳ chứng kiến tuần giao dịch tồi kể kể từ sự kiện thuế quan tháng 4 của Hoa Kỳ. Các chỉ số chứng khoán phần lớn cũng đảo chiều giảm điểm.
- Chỉ số CK Hoa Kỳ giảm bình quân 2%, EU600 -1.2%, Nikkei 225 -4.1%; CSI 300 đi ngược chiều +0.8%.
- Chỉ số hàng hóa -0.5%, đóng góp từ giá dầu -2.0%, kim loại (đồng -2.9%, quặng sắt -4.7%), nông sản (cao su-3%, bông-3.1%, gạo -2.5%); ở chiều ngược lại khí đốt +4.6%.  
- Chỉ số DXY ở mức 99.6, cùng lợi tức TP Hoa Kỳ tăng 0.03% lên mức 4.1%.
Ngày 6/11, Hoa Kỳ tạm dừng phí cảng với Trung Quốc trong 12 tháng kề từ 10/11. Đây là thỏa thuận trong khuôn khổ thỏa thuận thượng đỉnh giữa 2 quốc gia vào cuối tháng 10. Chiều ngược lại Trung quốc cũng công bố tạm ngừng một loạt biện pháp kiểm soát xuất khẩu các nguyên liệu chiến lược gồm đất hiếm, vật liệu pin và vật liệu siêu cứng. Cùng với đó Trung Quốc khôi phục nhập khẩu đậu lành và nhập khẩu gỗ cho một số doanh nghiệp Hoa Kỳ. Đây là những động thái tích cực, đánh dấu chuyển biến trong thương mại Hoa Kỳ - Trung Quốc sau thời gian căng thẳng, phần nào giảm bớt áp lực cho hoạt động thương mại toàn cầu.
CPI, khoản nợ mới, M2, chỉ số sản xuất công nghiệp, doanh thu bán lẻ Trung Quốc; chỉ số sản xuất công nghiệp, GDP tháng Anh; chỉ số sản xuất công nghiệp và cuộc họp bộ trưởng tài chính EU; đơn xin trợ cấp thất nghiệp, CPI, PPI, doanh thu bán lẻ Hoa Kỳ là thông tin chú ý tuần tới.

TTCK VIỆT NAM
Nối dài chuỗi 4 tuần giảm điểm, VN-Index mất ngưỡng tâm lý 1,600 điểm
VN-Index giảm 2.5%, nối dài chuỗi giảm điểm 4 tuần liên tiếp cùng với thanh khoản giảm 2%. Đây là chuỗi giảm điểm dài trong năm tương tự chuỗi giảm điểm đầu tháng 4 trước thông tin thuế quan mới từ Hoa Kỳ. Mặc dù nhóm cổ phiếu lớn phân hóa nhưng sự suy yếu từ nhóm ngân hàng kéo theo đà giảm điểm mất đi vùng tâm lý 1,600 điểm.
- Trong khi VIC đóng góp 8 điểm tăng thì VHM lại lấy thị trường gần 7 điểm giảm. Thị trường vẫn có sự phân hóa ngay trong phiên giảm mạnh nhưng mức độ giảm rộng từ nhóm ngân hàng ảnh hưởng đáng kể lên chỉ số.
- Số ngành giảm mở rộng lên 16 ngành từ mức 9 ngành tuần trước. Bán lẻ, du lịch giải trí và hàng cá nhân & gia dung giảm từ 5%- 6.5% trong khi bảo hiểm và tiện ích là 2 ngành duy nhất tăng điểm.
- Khối ngoại tiếp tục bán ròng 80 triệu USD so với mức bán ròng 59 triệu USD tuần trước.
Trong tháng 10 và 10 tháng, chỉ số SXCN +10.8% yoy và 9.2% yoy; tổng mức BLHH và DVTD +7.2% và 9.3% yoy; xuất nhập khẩu +17.2 và 17.4% yoy, suất siêu 19.6 tỷ USD; vốn đầu tư từ NSNN +29.1% và 27.8% yoy; FDI đăng ký và giải ngân +15.6 và 8.8% yoy; thu và chi ngân sách 10 tháng +30.8% (bằng 111% dự toán năm) và 32% yoy; khách quốc tế đạt 17.2 triệu lượt, +21.5% yoy. CPI tháng 10 +3.25% yoy, bình quân 10 tháng 3.27%; USD +3.62% so tháng 12. Các chỉ tiêu kinh tế vĩ mô tiếp tục tích cực cho dù một số lĩnh vực đang có dấu hiệu chững, vĩ mô tiếp tục ổn định là nền tảng hướng tới mục tiêu tăng trưởng kinh tế trên 8% năm 2025.
Thị trường đang đứng trước nguy cơ điều chỉnh ngắn hạn, NĐT cân nhắc giảm bớt tỷ trọng trong những phiên hồi phục và chờ điểm cân bằng mới trước khi mở lại vị thế.